Финансовая гибкость является очень важной характеристикой для многих компаний.

Компании, значительная часть активов которых находится в дебиторской задолженности, порой не желают или не могут ждать до тех пор, пока дебиторская задолженность будет погашена, чтобы получить денежные средства, которые она представляет.

Многие компании учредили финансовые компании, чтобы помочь покупателям оплатить приобретение своих товаров.

См. также:

CFA - Управление дебиторской задолженностью.

Например, компании «Форд» в США, «БМВ» в Германии и «Тойота» в Японии имеют собственные финансовые компании. Некоторые компании занимают денежные средства, оставляя в залог дебиторскую задолженность.

Если компания не выплачивает деньги по займу, кредитор может взять себе залог, в данном случае это дебиторская задолженность, и перевести его в наличные денежные средства, чтобы погасить кредит.

Также компании могут получить денежные средства, продавая или передавая дебиторскую задолженность другому предприятию, называемому факторинговой компанией.

Эта продажа или передача дебиторской задолженности называется факторингом и может быть произведена с правом и без права регресса.

Факторинг без права регресса означает, что факторинговая компания, которая покупает дебиторскую задолженность, несет риск убытка по сомнительным счетам.

Принятие компанией кредитных карточек, таких, как «Виза», «МастерКард» или «Американ Экспресс», является примером факторинга без права регресса, так как компании, выпускающие кредитные карточки, принимают риск неплатежа.

Факторинг с правом регресса означает, что продавец дебиторской задолженности несет ответственность перед покупателем в случае непогашения задолженности. Факторинговая компания, естественно, взимает плату за свои услуги.

Плата за продажу с правом регресса обычно составляет 1% от дебиторской задолженности. В случае факторинга без права регресса плата устанавливается значительно выше, так как риски факторинговой компании увеличиваются.

Согласно бухгалтерской терминологии говорится, что продавец дебиторской задолженности с правом регресса условно обязанный.

Условное обязательство - это потенциальное обязательство, которое может стать фактическим обязательством при происшествии возможного последующего события. В данном случае последующим событием будет невыплата дебиторской задолженности покупателем.

Другой метод финансирования дебиторской задолженности осуществляется путем дисконтирования или продажи простых векселей, выданных компании, как векселей к получению.

Продажа векселей к получению называется операцией дисконтирования, потому что банк вычитает проценты из суммы погашения векселя, чтобы определить доход. Держатель векселя (обычно получатель) делает передаточную надпись на векселе и передает его банку.

Банк ожидает получить сумму погашения векселя на дату погашения (основную сумму и проценты), но у него есть право регресса против индоссанта или продавца векселя.

Если векселедатель не смог оплатить вексель, то вместо него выплатить сумму банку обязан индоссант. У индоссанта имеется условное обязательство на сумму учтенного векселя, которое должно быть раскрыто в примечаниях к финансовой отчетности.