Компании, как правило, учитывают изменения в запасах с использованием или периодической системы учета запасов, или непрерывной системы учета запасов.

В рамках периодической системы учета запасов (англ. 'periodic inventory system'), себестоимость запасов и продаж определяются в конце отчетного периода.

Закупка запасов отражается на отдельном счете закупок (англ. 'purchases account').

Общая сумма закупок и начальных остатков запасов представляет собой объем запасов в наличии, предназначенных (доступных) для продажи за период (англ. 'goods available for sale').

Себестоимость продаж (англ. 'cost of sales') равна разнице объема запасов в наличии для продажи и конечных запасов (т.е. остатка запасов на конец периода, англ. 'ending inventory').

Количество единиц конечных запасов обычно получают или проверяют через физический подсчет единиц запасов.

В рамках непрерывной системы учета запасов (англ. 'perpetual inventory system') себестоимость запасов и продаж постоянно обновляются по мере осуществления закупок и продаж.

При любой из этих систем, распределение стоимости товаров в наличии для продажи, на себестоимость продаж и конечные остатки запасов выполняется одинаково при использовании метода ФИФО (FIFO) и метода себестоимости каждой единицы (специфической идентификации). Но это, как правило, не относится к методу средневзвешенной стоимости.

При периодической системе учета запасов, распределение стоимости товаров в наличии для продажи, на себестоимость продаж и конечные остатки запасов, может сильно отличаться, при использовании метода ФИФО и метода средневзвешенной стоимости.

При непрерывной системе, себестоимость запасов и продаж постоянно обновляются. В результате это, стоимость товаров в наличии для продажи, распределяется на себестоимость продаж и конечные остатки запасов аналогичным образом, при использовании ФИФО и метода средневзвешенной стоимости.

Из-за отсутствия раскрытий информации в отчетности и широкого применения большинством компаний непрерывной системы учета, финансовые аналитики, как правило, не делают корректировки при сравнении отчетности компаний, использующих метод средневзвешенной стоимости и метод ФИФО.

При использовании метода ЛИФО (LIFO), периодические и непрерывные системы учета запасов, как правило, приводят к различным распределениям на себестоимость продаж и конечные остатки запасов.

При использовании как непрерывной, так периодической системы, применение метода LIFO, как правило, приводит к значительным расхождениям в распределении себестоимости по сравнению с другими методами оценки запасов.

Когда себестоимость запасов возрастает, а количество единиц запасов является стабильным или увеличивается, использование метода LIFO приведет к более высокой себестоимости продаж и снижению балансовой стоимости запасов, чем при использовании метода FIFO.

В отчете о прибылях и убытках более высокая себестоимость продаж при методе LIFO приведет к снижению валовой прибыли, операционной прибыли, прибыли до вычета налогов и чистой прибыли. Расходы по налогу на прибыль будут ниже при LIFO, в результате чего чистый операционный денежный поток компании будет выше.

В балансовом отчете, более низкая балансовая стоимость запасов приведет к снижению оборотных активов, оборотного капитала и совокупных активов.

Финансовые аналитики должны тщательно оценивать влияние на финансовую отчетность, оказываемое выбором метода оценки запасов, при сравнении компаний, которые используют метод LIFO с компаниями, которые используют метод FIFO.

Пример 3 иллюстрирует влияние выбора системы учета запасов при оценке запасов методом LIFO.

Пример 3. Сравнение непрерывной и периодической системы учета запасов.

Если компания GSI (из Примера 2) использовала бы непрерывную систему учета запасов, сроки закупок и продаж влияли бы на объемы себестоимости продаж и запасов.

Ниже приводится отчет о закупках, продажах, и количестве запасов в наличии за 2018 год.

Дата

Закупки

Продажи

Запасы в наличии

5 января

100,000 кг по 110 AED/кг

100,000 кг

1 февраля

80,000 кг по 240 AED/кг

20,000 кг

8 марта

200,000 кг по 100 AED/кг

220,000 кг

6 апреля

100,000 кг по 240 AED/кг

120,000 кг

23 мая

60,000 кг по 240 AED/кг

60,000 кг

7 июля

40,000 кг по 240 AED/кг

20,000 кг

2 августа

300,000 кг по 90 AED/кг

320,000 кг

5 сентября

70,000 кг по 240 AED/кг

250,000 кг

17 ноября

90,000 кг по 240 AED/кг

160,000 кг

8 декабря

80,000 кг по 240 AED/кг

80,000 кг

Итого, товары в наличии для продажи = 58,000,000 AED

Итого, выручка = 124,800,000 AED

Суммы для всех товаров в наличии для продажи и продаж одинаковы в соответствии с непрерывной и периодической системой в первый год деятельности GSI.

Балансовая стоимость запасов на конец периода, однако, может отличаться, так как непрерывная система будет применяться вместе LIFO в течение всего года.

При периодической системе предполагалось, что конечные остатки запасов состоят из 80,000 единиц самой первой закупки по цене 110 AED/кг.

  • Какими будут конечные остатки запасов, себестоимость продаж и валовая сумма прибыли, при использовании непрерывной системы и метода LIFO?
  • Насколько эти результаты отличаются от показателей, полученных при использовании периодической системы и метода LIFO, как в Примере 2?

Решение:

Балансовая стоимость запасов в различных временных точках, с использованием непрерывной системы учета запасов будет выглядеть следующим образом:

Дата

Количество запасов в наличии

Количество и стоимость

Балансовая стоимость

5 января

100,000 кг

100,000 кг по 110 AED/кг

11,000,000 AED

1 февраля

20,000 кг

20,000 кг по 110 AED/кг

2,200,000 AED

8 марта

220,000 кг

20.000 кг по 110 AED/кг +  200.000 кг по 100 AED/кг

22,200,000 AED

6 апреля

120,000 кг

20.000 кг по 110 AED/кг +  100.000 кг по 100 AED/кг

12,200,000 AED

23 мая

60,000 кг

20,000 кг по 110 AED/кг + 40,000 кг по 100 AED/кг

6,200,000 AED

7 июля

20,000 кг

20,000 кг по 110 AED/кг

2,200,000 AED

2 августа

320,000 кг

20,000 кг по 110 AED/кг + 300,000 кг по 90 AED/кг

29,200,000 AED

5 сентября

250,000 кг

20,000 кг по 110 AED/кг + 230,000 кг по 90 AED/кг

22,900,000 AED

17 ноября

160,000 кг

20,000 кг по 110 AED/кг + 140,000 кг по 90 AED/кг

14,800,000 AED

8 декабря

80,000 кг

20,000 кг по 110 AED/кг + 60,000 кг по 90 AED/кг

7,600,000 AED


Непрерывная система учета запасов:

  • Выручка = 520,000 \(\times\) 240 = 124,800,000 AED
  • Себестоимость продаж = 58,000,000 - 7,600,000 = 50,400,000 AED
  • Валовая прибыль = 124,800,000 - 50,400,000 = 74,400,000 AED
  • Конечные остатки запасов = 7,600,000 AED

Периодическая система учета запасов из Примера 2:

  • Выручка = 520,000 \(\times\) 240 = 124,800,000 AED
  • Себестоимость продаж = (20,000 \(\times\) 110) + (200,000 \(\times\) 100) + (300,000 \(\times\) 90) = 49,200,000 AED
  • Валовая прибыль = 124,800,000 - 49,200,000 = 75,600,000 AED
  • Конечные остатки запасов = 80,000 \(\times\) 110 = 8,800,000 AED

В этом примере, конечные остатки запасов будут ниже при непрерывной системе, поскольку только 20,000 кг самых старых запасов с самой высокой стоимостью, как предполагается, остаются в наличии.

Себестоимость продаж выше, а валовая прибыль ниже при непрерывной системе по сравнению с периодической системой.