Как упоминалось ранее, временные разницы возникают из-за разницы в налоговой и балансовой стоимости активов и обязательств.

Налоговая стоимость (англ. 'tax base') актива или обязательства - это стоимость актива или обязательства, определенная для целей налогообложения, тогда как балансовая стоимость основывается на принципах бухгалтерского учета. Эта разница считается временнй, если ожидается, что налоги будут возмещены или подлежат уплате в будущем.

[См. определение в параграфе IAS 12:5]

См. также:

IAS 12 - Как рассчитать налоговую стоимость?

Определение налоговой стоимости актива.

Налоговая стоимость актива - это сумма, которая будет вычитаться для целей налогообложения в будущих периодах из налогооблагаемых экономических выгод, по мере возмещения компанией балансовой стоимости актива.

[См. параграф IAS 12:7]

Например, ранее упомянутая компания Reston Partners (из Примера 1) амортизирует оборудование линейным методом из расчета 10% в год.

Налоговые органы допускают амортизацию примерно на 15% в год. В конце финансового года балансовая стоимость оборудования для целей бухгалтерского учета превышает налоговую стоимость этого актива, что приводит к временной разнице.

Пример (2) определения налоговой стоимости актива.

Следующая информация относится к Entiguan Sports, гипотетическому разработчику продуктов, используемых для лечения спортивных травм.

(Порядок учета статей для целей бухгалтерского учета и налогообложения основан на гипотетических стандартах учета и налогообложения и не является специфическим для конкретной юрисдикции.)

Рассчитайте налоговую и балансовую стоимость для каждой статьи.

1. Дивиденды к получению.

В своем балансе Entiguan Sports сообщает о дивидендах в размере €1 млн. к получению от дочерней компании. Предположим, что дивиденды не облагаются налогом.

2. Затраты на разработку.

Entiguan Sports капитализировала затраты на разработку в размере €3 млн. в течение года. Entiguan амортизировала €500,000 из этой суммы в течение года. Для налоговых целей допускается амортизация в размере 25% в год.

3. Затраты на исследования.

Entiguan понесла затраты в €500,000 на исследования, которые были отнесены на расходы в текущем финансовом году для целей подготовки финансовой отчетности.

Предположим, что налоговое законодательство требует, чтобы затраты на исследования относились на расходы в течение 4-хлетнего периода, а не в течение 1 года.

4. Дебиторская задолженность.

В отчете о прибылях и убытках Entiguan Sports представлен резерв по сомнительной задолженности в размере €125,000.

Сумма дебиторской задолженности, отраженная в балансовом отчете, с учетом резерва составляет €1,500,000. Налоговые органы разрешают вычет сомнительной задолженности в размере %25 от общей суммы.

Решение:

Балансовая стоимость (€)

Налоговая стоимость (€)

Временная разница (€)

1. Дивиденды к получению

1,000,000

1,000,000

0

2. Затраты на разработку

2,500,000

2,250,000

250,000

3. Затраты на исследования

0

375,000

(375,000)

4. Дебиторская задолженность

1,500,000

1,218,750

281,250

Комментарии:

1 Дивиденды.

Хотя полученные дивиденды представляют собой экономические выгоды от дочерней компании, мы предполагаем, что дивиденды не облагаются налогом. Таким образом, балансовая стоимость равна налоговой стоимости дивидендов к получению.

2. Затраты на разработку.

Во-первых, мы предполагаем, что затраты на разработку принесут экономическую выгоду Entiguan Sports. Следовательно, в данном примере они могут быть включены в качестве актива в баланс.

Во-вторых, разрешенная налоговыми органами амортизация превышает сумму амортизации, учитываемую по правилам бухгалтерского учета. Следовательно, балансовая стоимость актива превышает его налоговую стоимость.

Балансовая стоимость составляет (€3,000,000 -€500,000) = €2,500,000, тогда как налоговая составляет [€3,000,000 - (25% x €3,000,000)] = €2,250,000.

3. Затраты на исследования.

Мы предполагаем, что затраты на исследования приведут к будущим экономическим выгодам для компании. Если бы это было не так, создание отложенного налогового актива или обязательства было бы запрещено.

Налоговая стоимость затрат на исследования превышает их балансовую стоимость.

Балансовая стоимость составляет €0, потому что вся сумма была отнесена на расходы для целей финансовой отчетности в том году, в котором она была понесена.

Следовательно, для целей налогообложения в текущем финансовом году может быть вычтена только 1/4 часть, поскольку эти затраты должны быть списываться в течение 4-хлетнего периода.

Налоговая стоимость актива составляет (€500,000 - €500,000/4) = €375,000.

4. Дебиторская задолженность.

Экономические выгоды, которые должны были быть получены от дебиторской задолженности, уже были включены в выручку, включенную в расчет налогооблагаемой прибыли на момент продажи.

Поскольку получение части дебиторской задолженности сомнительно, применение резерва сомнительной задолженности разрешено для целей налогообложения.

Этот резерв, основанный на налоговом законодательстве, приводит к более высокой разрешенной сумме в текущем финансовом году, чем было бы в соответствии с принципами бухгалтерского учета.

Это приводит к тому, что налоговая стоимость дебиторской задолженности оказывается меньше ее балансовой стоимости.

Обратите внимание, что в примере конкретно указано, что балансовая сумма дебиторской задолженности с учетом резерва для целей бухгалтерского учета составляет  €1,500,000.

Таким образом, дебиторская задолженность без учета формирования резерва составляла €1,500,000 + €125,000 = €1,625,000..

Налоговая стоимость рассчитывается по формуле:

(€1,500,000 + €125,000) - [25% x (€1,500,000 + €125,000)] = €1,218,750.

Определение налоговой стоимости обязательства.

Налоговая стоимость обязательства - это балансовая стоимость обязательства за вычетом любых сумм, которые будут вычитаться для целей налогообложения в будущем.

[См. параграф IAS 12:8]

Что касается поступлений от клиентов, полученных за предоставление товаров и услуг, налоговой стоимостью такого обязательства является балансовая стоимость за вычетом любой суммы выручки, которая не будет облагаться налогом в будущем.

Помните о следующем основополагающем принципе:

В целом компания признает отложенный налоговый актив или обязательство, когда возмещение / погашение балансовой стоимости повлияет на будущие налоговые платежи за счет увеличения или уменьшения налогооблагаемой прибыли.

Помните, что финансовый аналитик оценивает не только разницу между балансовой стоимостью и налоговой стоимостью, но и уместность этой разницы для будущих прибылей и убытков и, следовательно, будущих налогов.

МСФО предлагает конкретные рекомендации в отношении заранее полученной выручки. МСФО (IAS) 12 гласит, что налоговой стоимостью является балансовая стоимость за вычетом любой суммы выручки, которая не будет облагаться налогом в будущем.

[см. пример в параграфе IAS 12:7]

Согласно US GAAP, анализ налоговой стоимости даст аналогичный результат. Налоговое законодательство в пределах юрисдикции будет определять сумму, признанную в отчете о прибылях и убытках, и будет ли налоговая стоимость обязательства (полученная предоплата от покупателей) больше нуля.

Налоговая стоимость будет зависеть от того, как налоговое законодательство признает предоплату от покупателей.

Пример (3) определения налоговой стоимости обязательства.

Следующая информация относится к гипотетической компании Entiguan Sports.

Учет статей для целей бухгалтерского учета и налогообложения основан на фиктивных стандартах учета и налогообложения и не зависит от конкретной юрисдикции.

Рассчитайте налоговую стоимость и балансовую стоимость для каждой статьи.

1. Пожертвования.

В текущем финансовом году компания Entiguan Sports сделала пожертвование в размере €100,000. Пожертвование было отнесено на расходы для целей подготовки финансовой отчетности, но не подлежит налогообложению в соответствии с налоговым законодательством.

2. Проценты, полученные авансом.

Entiguan Sports получила аванс в размере €300,000. В налоговом учете процентный доход признается сразу, поскольку налоговые органы признают проценты, начисляемые компании (как часть налогооблагаемой прибыли), на дату их получения.

3. Арендная плата, полученная авансом.

Entiguan признала €10 млн. арендной платы, полученной от арендатора авансом за неиспользуемое складское здание. Полученная авансом арендная плата признается как отложенная выручка для целей бухгалтерского учета, но признается как доход на кассовой основе для целей налогообложения.

4. Заем.

Entiguan Sports получила долгосрочный займ на сумму €550,000 в текущем финансовом году. Проценты начисляются по ставке 13,5% годовых и выплачиваются в конце каждого финансового года.

Решение:

Балансовая стоимость (€)

Налоговая стоимость (€)

Временная разница (€)

1. Пожертвования

0

0

0

2. Проценты, полученные авансом

300,000

0

(300,000)

3. Арендная плата, полученная авансом

10,000,000

0

(10,000,000)

4. Заем (основная сумма долга).

550,000

550,000

0

Проценты, выплаченные.

0

0

0

Комментарии:

1. Пожертвования.

Сумма в размере €100,000 была сразу полностью списана на расходы в отчете о прибылях и убытках. Следовательно, балансовая стоимость пожертвований составляет €0.

Налоговое законодательство не разрешает вычет пожертвований для целей налогообложения, поэтому налоговая стоимость пожертвований равна их балансовой стоимости.

Обратите внимание, что хотя балансовая стоимость и налоговая стоимость одинаковы, разница в учете пожертвований для целей бухгалтерского учета и налогообложения (списание на расходы для целей бухгалтерского учета, но без вычета для целей налогообложения) представляет собой постоянную разницу (разницу, которая не подлежит возмещению в будущем).

Постоянные и временные разницы будут подробно описаны далее, и к этому конкретному примеру будет дано более подробное объяснение.

2. Проценты, полученные авансом.

На основании предоставленной информации для целей налогообложения считается, что процентный доход признается в день его получения.

Таким образом, для целей налогообложения не имеет значения, относятся ли эти проценты к текущему или будущему отчетному периоду - процентный доход должен быть включен в налогооблагаемую прибыль в финансовом году, в котором было его поступление.

Однако для целей бухгалтерского учета полученные авансом проценты включаются в период, за который они считаются полученными.

По этой причине полученный авансом процентный доход является балансовым обязательством. Но он не был включен в отчет о прибылях и убытках, потому что этот доход относится к будущему финансовому году.

Поскольку вся сумма €300,000 включена в налогооблагаемую прибыль в текущем финансовом году, налоговая стоимость составляет  €300,000 - 300,000 = €0.

Обратите внимание, что хотя полученные авансом проценты и арендная плата признаются для целей налогообложения, момент признания зависят от того, как конкретная статья рассматривается в налоговом законодательстве.

3. Арендная плата, полученная авансом.

Здесь результат аналогичен полученным авансом процентам. Балансовая стоимость арендной платы, полученной авансом, составит €10, а налоговая стоимость - €0.

4. Заем.

Возврат долга не имеет налоговых последствий.

Погашение основной суммы долга не является доходом или расходом. Уплаченные проценты включаются в состав расходов при расчете налогооблагаемой прибыли, а также бухгалтерской прибыли.

Следовательно, налоговая база и балансовая стоимость равны €0. Для ясности, выплаченные проценты, которые будут включены в отчет о прибылях и убытках за текущий год, составляют 13.5% x €550,000 = €74,250, если заем был получен в начале текущего финансового года.

Изменение ставок налога на прибыль.

Оценка отложенных налоговых активов и обязательств основана на действующем налоговом законодательстве.

Но в случае последующих изменений налогового законодательства или новых ставок налога на прибыль, существующие отложенные налоговые активы и обязательства должны быть скорректированы с учетом последствий этих изменений.

См. также:

IAS 12 - Как рассчитать отложенный налог на прибыль, если применяются различные налоговые ставки?

Результирующее влияние изменений также включается отражается в расчете бухгалтерской прибыли в периоде изменения.

При изменении ставок налога на прибыль отложенные налоговые активы и обязательства корректируются с учетом новой ставки налога.

Если ставки налога на прибыль увеличиваются, отложенные налоги (то есть отложенные налоговые активы и обязательства) также увеличиваются.

Точно так же, если ставки налога на прибыль уменьшатся, отложенные налоги уменьшатся. Снижение налоговых ставок уменьшает отложенные налоговые обязательства, что сокращает будущие налоговые платежи в налоговые органы.

Снижение налоговых ставок также приведет к уменьшению отложенных налоговых активов, что уменьшит их стоимость за счет компенсации будущих налоговых платежей налоговым органам.

Чтобы проиллюстрировать влияние изменения налоговой ставки, снова рассмотрим Пример 1.

В этой иллюстрации временная разница, которая привела к признанию отложенного налогового обязательства у Reston Partners, была связана с различиями в методах начисления амортизации и соответствующим влиянием этого на бухгалтерскую балансовую и налоговую стоимость активов.

Соответствующая информация приводится ниже.

Балансовая и налоговая стоимость оборудования:

(£ млн.)

3 год

2 год

1 год

Стоимость оборудования для целей бухгалтерского учета (балансовая стоимость) (амортизация £2,000 в год)

£14,000

£16,000

£18,000

Стоимость оборудования для целей налогообложения (налоговая стоимость) (амортизация £2,857 в год)

£11,429

£14,286

£17,143

Разница

£2,571

£1,714

£857

Затем, при ставке налога на прибыль %30, отложенное налоговое обязательство было определено следующим образом:

(£ млн.)

3 год

2 год

1 год

Отложенное налоговое обязательство

£771

£514

£257

(Разница между налоговой и балансовой стоимостью)

  • Год 1: £(18,000 - 17,143) x 30% = £257
  • Год 2: £(16,000 - 14,286) x 30% = £514
  • Год 3: £(14,000 - 11,429) x 30% = £771

В иллюстративных целях предположим, что налоговый орган снизил ставку налога на прибыль до 25% в течение 3-го года.

Хотя разница между балансовой и налоговой стоимость амортизируемого актива одинакова, отложенное налоговое обязательство за 3 год составит £643 (вместо £771 за счет уменьшения обязательства на £128).

Год 3: £(14,000 - 11,429) x 25% = £643.

Резерв Reston Partners по налогу на прибыль также зависит от изменения налоговых ставок. Налогооблагаемая прибыль за 3-й год теперь будет облагаться налогом по ставке 25%.

Экономическая выгода от ускоренной амортизации 3-го года теперь составляет всего £214 (£857 x 25%) вместо прежних £257 (уменьшение на £43). Кроме того, уменьшение первоначальной балансовой стоимости отложенного налогового обязательства за 3-й год (год изменения налоговой ставки) дополнительно уменьшает расходы по налогу на прибыль за 3-й год.

Уменьшение расхода по налогу на прибыль, связанное с изменением ставки налога, составляет £86.

Год 3: (30% - 25%) x £1,714 = £86.

Обратите внимание, что эти два компонента вместе составляют сокращение отложенного налогового обязательства(£43 + £86 = £129).

Как видно из этого обсуждения, изменение ставки налога на прибыль влияет на отложенные налоговые активы и балансовую стоимость обязательств компании, а также на оценку расхода по налогу на прибыль в год изменения ставки.

Таким образом, финансовый аналитик должен отметить, что предлагаемые изменения в налоговом законодательстве могут иметь поддающееся количественной оценке влияние на эти статьи (и любые связанные с ними финансовые коэффициенты), если предлагаемые изменения впоследствии будут приняты на законодательном уровне.